Слияния и поглощения: эффективные технологии

1.  Определение целей процесса Слияния или Поглощения. Оценка перспектив развития бизнеса и целесообразности слияния. Критерии эффективности M&A сделок: увеличение капитализации; финансовая консолидация; увеличение доли рынка; выход на новые рынки. Оценка основных рисков

2.  Правовые аспекты слияний и поглощений. Антимонопольное законодательство РФ и государственный контроль в сфере M&A

3.  Технологии слияний и поглощений. Основные виды M&A сделок: приобретение пакета акций или долей участия; реорганизация компаний в форме слияния; банкротство; внесение активов в уставной капитал; приобретение имущественного комплекса; приобретение активов через фондовую биржу; покупка кредиторской задолженности; приобретение ликвидных активов по частям, приватизация.

4.   Этапы процесса слияния:

• выбор компании-цели
• комплексная оценка финансового, экономического, юридического состояния (Due Diligence) компании-цели
• переговоры сторон по условиям сделки
• заключение сделки, взаиморасчеты
• организационные и структурные изменения

5.   Методики оценки рыночной стоимости компании

6.   Организационные аспекты реорганизации (поглощения). Изменения в структуре управления бизнесом. Стратегия HR в свете политики новой корпоративной приверженности. Адаптация брендов при процессе слияния.

7.   Защита от недружественных поглощений. Признаки начавшегося корпоративного захвата; наиболее уязвимые цели рейдерских захватов; основные этапы корпоративного захвата; превентивные меры предотвращения недружественного поглощения.