0 (495) 135-33-75

Семинар Финансовый анализ как инструмент эффективного управления

22-23 марта 2018, Москва

Финансовый анализ - мощный инструмент управления. Но какие методики и показатели финансового анализа использовать инвестору, директору или финансовому директору? Как провести финансовый анализ стратегий, оптимизировать финансовый результат стратегии, выбрать ключевые финансовые показатели эффективности и увязать их с системой стратегических сбалансированных показателей (ССП)? На данном семинаре вы освоите различные техники финансового анализа, подходы к анализу, техники построения и анализа стратегической карты финансовых целей и показателей, методологию бюджетирования стратегий.

В программе семинара

Часть 1

  • Обзор возможных целей и задачи финансового анализа. Содержание анализа в зависимости от целей и позиции аналитика.
  • Информационная база анализа. Виды требуемой информации.
  • Классический финансовый анализ внешней отчетности компании. Основные методы анализа. Основные группы финансовых коэффициентов и показателей. Возможности и ограничения классического коэффициентного финансового анализа.
  • Финансовый анализ с точки зрения кредитора/ заемщика. Ликвидность (различные подходы), Платежеспособность, Финансовая устойчивость. Эффект финансового рычага
  • Финансовый анализ с точки зрения собственника. Рентабельность собственного капитала. Системный подход к финансовым коэффициентам. Факторный финансовый анализ.
  • Финансовый анализ прогнозного финансового состояния. Пример прогнозного финансового анализа, программа Финансовый анализ.xls. Сбалансированность финансового плана. Визуализация финансового анализа и контроля исполнения бюджета.
  • Эволюция методов финансового анализа, стратегических показателей эффективности деятельности предприятия (ROI, ROE, EBITDA, CFROI, EVA, BSC),
  • Долгосрочное финансовое планирование, финансовое моделирование;
  • Теория инвестирования капитала, инвестиционный анализ, взаимодействие со стратегическим планированием.
  • Имитационное финансовое моделирование достижимого уровня экономического роста предприятия (Sustanable Growth Rate). 6-факторная модель достижимого уровня роста.

Часть 2

  • Система сбалансированных показателей стратегии (ССП, BSC).
  • Финансовая перспектива (составляющая) ССП. Стратегические финансовые цели и показатели.
  • Портфельные стратегические матрицы, стратегия развития БЕ в рамках оптимизации стратегического бюджета доходов и расходов по портфелю бизнес - единиц;
  • Дерево финансовых целей. Стратегическая карта целей, максимизирующая стоимость компании.
  • Бизнес - план для бизнес - единицы (направления бизнеса);
  • Управление стоимостью компании как метод формирования и реализации стратегических финансовых целей компании.
  • Показатели, факторы стоимости.
  • Методика оценки стоимости DCFA .
  • План внедрения стоимостного управления
  • EVA- экономическая добавленная стоимость, мотивация на основе EVA;
  • Сравнение концепций управления на основе экономической добавленной стоимости (EVA) и на основе BSC. EVA как финансовый показатель BSC, стратегическая карта на основе EVA.
  • Финансовая реализация стратегии. Бюджеты программ и проектов стратегического развития. Определение потребности в финансировании, построение "стратегически ориентированного" годового бюджета. Финансовое моделирование стратегии.

Для кого предназначен семинар

Генеральные директоры, финансовые и коммерческие директоры, директоры по развитию бизнеса, а также руководители соответствующих отделов крупных компаний

Документ по окончанию семинара

Сертификат